Исламский банкинг: $ 10 млрд инвестиций, этичность и осознанные вложения

В  России узаконили исламский банкинг. Эксперимент по  введению партнерского финансирования продлится до  сентября 2025 года в  четырех регионах страны  — Татарстане, Башкортостане, Дагестане и  Чечне. Детали внедрения новых норм объясняют эксперты TatCenter.

До  этого в  России никогда не  было исламских банков. С  принятием закона в  стране впервые появится ведение банковской деятельности на  основе принципов шариата. Ее  основной принцип  — отсутствие взимания ссудных процентов и  совместное разделение доходов и  рисков между инвесторами и  клиентами. Подобная система работает уже более чем в  ста странах.

По  словам депутата Госдумы Айрата Фаррахова, Татарстан наряду с  другими субъектами более десяти лет поднимал вопрос организации в  стране системы исламских финансов, законодательная инициатив не  шла гладко.

—  Мой самый главный аргумент при выступлении в  Госдуме в  первом чтении был связан с  тем, что 20-миллионная умма мусульман России получит новые финансовые возможности,  — продолжает Фаррахов.

Исламский банкинг  — это новые возможности не  только для мусульман, которым шариат запрещает пользоваться даже теми продуктами, где ростовщический процент вроде  бы отсутствует. Например, в  кредитных картах с  беспроцентным льготным периодом  — после его истечения все равно выплачиваются проценты. Новая инициатива интересна и  банкам, и  лизинговым публичным компаниям.

Мусульманский банкинг интересен не  только приверженцам этой конфессии. По  словам Рустама Сагдеева, 30 процентов клиентов финансового дома «Амаль», которым он  руководит,  — немусульмане. У  компании есть православные инвесторы из  разных регионов России, которые выбрали «Амаль» за  то, что в  их  операциях отсутствует ссудный процент.

—  Это долгожданный документ, который логически продолжает наше сотрудничество с  исламским миром, где базовым является формат исламского финансирования,  — рассуждает руководитель Агентства инвестиционного развития  РТ Талия Минуллина. —  Классическое кредитование там, наоборот, скорее дополнительное. Внедрение этого эксперимента в  России поспособствует усилению взаимодействия и  с  финансовыми рынками этих стран. Как сказал раис  РТ Рустам Минниханов, весь мир пользуется этой возможностью, и  это хороший шанс найти новых инвесторов в  исламском мире, особенно с  учетом сложившейся ситуации, когда западные финансовые рынки для России закрыты. Авторы закона об  исламском банкинге ожидают притока инвестиций из  Турции и  Ирана. Предполагаемая сумма вложений в  российские проекты оценивается более чем в $  10 млрд.

Ключевой площадкой, на  которой последовательно озвучивалась необходимость законодательных изменений для развития исламского банкинга и  партнерского финансирования в  стране, стал KazanForum. На  форуме в  мае этого года эксперты обратили внимание на  высокий потенциал рынка исламских финансов: к  2025 году ожидается увеличение темпов роста общих активов исламского финансирования на  40% — с  3,6  млрд  долл. США до  4,9 млрд долларов.

—  Первый офис по  партнерскому финансированию Сбербанка открылся именно в  Казани, на  KazanForum этот опыт обсуждали как эталон для дальнейшего тиражирования, причем не  только в  России, но и  в  исламских странах. Татарстан закономерно вошел в  число пилотных регионов по  его реализации,  — считает Талия Минуллина.

Говоря о  финансовых организациях  — участницах эксперимента, эксперты очерчивают довольно широкий круг. По  закону предоставлять партнерские услуги могут банки, финансовые организации, юридические лица, зарегистрированные в  форме потребительского общества, фонда, автономной некоммерческой организации, хозяйственного общества или товарищества. При этом такие организации или их  филиалы, подразделения должны быть зарегистрированы на  территории пилотных регионов и  включены в  реестр Центробанка страны. В  Татарстане первым в  реестр участников эксперимента по  партнерскому финансированию вошел «АК  БАРС».

Для включения в  этот список банкам и  некредитным организациям предстоит подать соответствующее заявление в  ЦБ. Остальным учреждениям, помимо заявления, направить устав, документы о  наличии собственных средств, бухгалтерский баланс, данные о  банковских счетах, сведения об  акционерах, участниках и  руководителях. Обращение рассматривается в  течение 30 дней.

Специалисты по  исламскому банкингу: кто они?

Дополнительным фактором для легализации исламского банкинга стало наличие специалистов в  этой сфере. Для запуска и  работы услуги необходимы финансисты, юристы, менеджеры, которые свободно ориентируются в  банковском продукте. Таких специалистов ежегодно выпускают Казанский федеральный университет и  Российский исламский институт.

Еще один показатель спроса на  подобных работников, на  который обращает внимание Талия Минуллина,  — количество желающих обучаться в  СберУниверситете по  программе «Исламское финансирование»: оно превысило прогнозы в  два раза.

Программа дает понимание основ и  специфики исламского коммерческого права и  банковской деятельности в  сравнении с  традиционными институтами, рассказывает о  существующих возможностях и  ограничениях работы в  области исламского финансирования. Также большое внимание уделено стандартам бухгалтерского учета и  корпоративного управления.

В  этом году в  рамках KazanForum AAOIFI  — Организация бухгалтерского учета и  аудита исламских организаций (Accounting and Auditing Organization for Islamic Financial Institutions) и  АИР  РТ подписали меморандум о  сотрудничестве. Партнеры планируют консультировать друг друга и  реализовывать совместные инициативы.

AAOIFI — базирующаяся в Бахрейне НКО, созданная для поддержания и продвижения стандартов шариата исламских финансовых учреждений. Единственный аккредитованный центр для получения сертификатов AAOIFI имеет Российский исламский институт.

Подписанный меморандум позволит поддерживать международный стандарт во  всех академических мероприятиях, образовательных программах и  конференциях, даст доступ к  разработке стандартов и  процедур по  структурированию новых продуктов и  услуг партнерского финансирования. По  слова Талии Минуллиной, это еще один важный шаг в  построении успешной бизнес-модели исламского банкинга в  Татарстане и  России.

Говоря о  специалистах, работающих в  финансовом доме «Амаль», Рустам Сагдеев акцентирует внимание на  важности наличия знаний в  области финансов и  экономики и  хороших коммуникационных навыков.

—  Недавно мы  открыли офис в  Москве и, к  своему удивлению, быстро закрыли все вакансии. В  Казани на  некоторые позиции мы  еще ищем сотрудников. У  нас классный офис в  Старотатарской слободе, молодой коллектив,  — рассказывает Сагдеев.

Плюсы и  минусы нововведения

Исламский банкинг  — совокупность систем со  своими особенностями. Сложно четко определить плюсы и  минусы этого подхода. Впрочем, для этого и  запустили пилотный проект. В  ближайшие два года отрасли и  экспертам предстоит проследить, как исламский банкинг будет развиваться в  выбранных регионах

Суть ключевых финансовых операций в  исламском банкинге  — отсутствие ростовщического ссудного процента. В  исламских финансах деньги не  меняются на  деньги  — средства инвесторов направляются в  сделки по  договору купли-продажи только материальных активов, которые можно реально потрогать, посмотреть и  проверить, поэтому исламские финансовые операции ближе к  торговым.

—  Партнерские финансы не  используют в  своей деятельности штрафы, комиссии, а  также страховки и  другие скрытые платежи. Они также предусматривают партнерское распределение прибылей и  убытков,  — поясняет Рустам Сагдеев. —  Это делает наших клиентов более ответственными, по  сравнению с  клиентами обычных банков. Компании, которые приходят к  нам за  финансированием, серьезно относятся к  обязательствам, которые берут на  себя. Это взаимно  — поскольку мы  покупаем оборудование для наших клиентов, мы  тщательно изучаем их  финансовую модель, рыночную конъюнктуру.

Инвесторы в  исламском банкинге, по  словам Рустама Сагдеева, более целеустремленные. Они, как правило, копят средства на  конкретную цель и  имеют продуманный план  — к  какому сроку и  какая сумма им  нужна. Им  важно, что их  средства будут вложены в  компании, которые ведут бизнес этично, приносят пользу обществу.

Талия Минуллина уверена, что развитие партнерского финансирования способно оздоровить и  улучшить нацию. По  ее  словам, исламский банкинг  — больше про этику, чем про бизнес: человек, не  отдавший долг получает осуждение общества в  этой системе.

Кроме того, рамках исламского банкинга запрещено финансировать игорный бизнес, производство алкоголя, свинины, оружие. Запрещается отказывать гражданам и  компаниям в  услугах по  признакам расовой, социальный, национальный, языковой и  религиозной принадлежности.

Инвесторы в  исламском банкинге, по  словам Рустама Сагдеева, более целеустремленные. Они, как правило, копят средства на  конкретную цель и  имеют продуманный план  — к  какому сроку и  какая сумма им  нужна. Им  важно, что их  средства будут вложены в  компании, которые ведут бизнес этично, приносят пользу обществу.

Талия Минуллина уверена, что развитие партнерского финансирования способно оздоровить и  улучшить нацию. По  ее  словам, исламский банкинг  — больше про этику, чем про бизнес: человек, не  отдавший долг получает осуждение общества в  этой системе.

Среди возможных рисков партнерского исламского финансирования Айрат Фаррахов называет вероятность финансирования террористических и  иных организаций, которые также безусловно могут быть причиной снижения уровня безопасности. Еще один риск, который называет депутат: неполучение результата в  сравнении с  ожиданиями. Для его минимизации предстоит дополнительно работать, совершенствовать законодательство, выйти за  пределы эксперимента. В  том числе, законодателям предстоит разработать критерии по  которым будет оцениваться эффект от  нововведений и  принятие решения о  тиражировании закона.

Конечно, инвестиции по  исламу подвержены риску. В  торговом доме «Амаль» для решения этой проблемы диверсифицируют вложения. Деньги инвесторов вкладываются не  в  виртуальные бумаги, а  в  реальные активы, которые работают на  благо общества  — промышленные линии, медицинское оборудование и т. п.

Динара Сафина
По  материалам онлайн-конференции
«Исламский банкинг: стартовал эксперимент по  партнерскому финансированию».